Abschnitt 16 Stock Options

Aktienoptionen und SEC Section 16 (b). Aktienoptionen sind ein beliebter Weg, um Talent zu gewinnen. Im Allgemeinen können sie entweder gesetzlich (Anreizoptionen (ISOs)) oder nichtstatutarische (nichtqualifizierte Aktienoptionen (NQSOs)) sein. Unter Z. 83, NQSOs werden dem Arbeitnehmer am Tag ausgeübt besteuert. Der in den Gewinn - und Verlustrechnungen erfasste Betrag ist die Differenz zwischen dem Marktwert des beizulegenden Zeitwertes (FMV) zum Zeitpunkt der Ausübung und dem Betrag, den der Mitarbeiter für die Aktie bezahlt hat. Erträge aus der Ausübung von ISOs sind nicht im regulären steuerbaren Ergebnis enthalten, wenn sie vom Arbeitnehmer ausgeübt werden. Angenommen, die Voraussetzungen der Ziff. 422 erfüllt sind, wird der Arbeitnehmer auf die Einkünfte besteuert, wenn er oder sie verkauft die zugrunde liegenden Aktien ist es Kapitalgewinn, nicht gewöhnliches Einkommen. Für alternative Mindeststeuer (AMT) Zwecke, Sec. 56 (b) (3) sieht vor, dass ISOs wie NQSO behandelt und bei Ausübung besteuert werden. Es gibt Horrorgeschichten, in denen Steuerzahler Optionen in einem High-flying-Aktien ausgeübt haben und nicht verkaufen die Aktie vor dem Preis sank aufgrund von Securities and Exchange Commission (SEC) und / oder Insider-Handelsbeschränkungen. Der Steuerpflichtige sah dann eine große AMT-Rechnung ohne Geld, um es zu bezahlen, oder hatte große gewöhnliche Einkommen und einen Kapitalverlust. Wie werden Unternehmensinsider von der Ausübung von Aktienoptionen abhängig gemacht, die der SEC unterliegen und Unternehmensverkaufsbeschränkungen Rev. Rul. 2005-48 und zwei TAMs geben Anleitungen. Facts: Mitarbeiter E wurde am 2. Januar 2005 NQSOs der Gesellschaft M gewährt. Am 1. Mai 2005 verkaufte M ihre Stammaktien in einem Börsengang. Der Underwriting-Vertrag sah vor, dass E keine M-Stammaktien, Optionen, Optionsscheine oder Wandelschuldverschreibungen ab 1. Mai 2005 - Nov. 1, 2005 (Sperrzeit). M verabschiedete auch ein Insider-Handel-Compliance-Programm, bei dem Insider M-Aktien nur zwischen dem 5. November und dem 30. November dieses Jahres (Handelsfenster) handeln konnten. Die Nichtbeachtung dieser Regeln würde zu einer Kündigung führen. Die Ausübung der NQSOs war nicht verboten. Am 15. August 2005 hat E die voll ausgeübte Option ausgeübt. Ebenfalls zu diesem Zeitpunkt besaß E materielle nichtöffentliche Informationen über M, die ihn gemäß Artikel 10b-5 des Securities and Exchange Act von 1934 (34 Act) einer Haftung unterwerfen würden, wenn E die Aktien verkaufte, während er über solche Informationen verfügte. Gesetz: Sek. 83 (a) sieht vor, dass bei der Übertragung von Vermögensgegenständen auf einen Steuerpflichtigen im Zusammenhang mit der Erbringung von Dienstleistungen der von ihm gezahlte Betrag (abzüglich des für ihn gezahlten Betrages) in das Einkommen der Steuerpflichtigen einzubeziehen ist. Der Besitz von FMV wird am ersten Tag bestimmt, an dem die Übertretungsrechte an dem Grundstück übertragbar sind oder kein wesentliches Verzugsrisiko besteht. Sek. 83 (e) (3) bestimmt, 83 (a) gilt nicht für die Übertragung einer Option ohne ein leicht feststellbares FMV. Es gilt jedoch für eine Option zum Zeitpunkt der Ausübung. Sek. 83 (c) (3) und Regs. Sek. 1.833 (j) sieht vor, dass, wenn der Verkauf von Eigentum an einem Gewinn innerhalb von sechs Monaten nach seinem Erwerb einer Person nach § 16 Buchstabe b des Gesetzes 34 unterliegt, die Rechte an dem Vermögen einer Person unterliegen, Erhebliches Verzugsrisiko und nicht übertragbar bis nach Ablauf des Sechsmonatszeitraums oder am ersten Tag, an dem eine Veräußerung dieser Vermögensgegenstände nicht dem Erwerber gemäß Absatz 16 Buchstabe b unterliegt. Die herrschende Staaten: Weil bei der Verabschiedung von Abschnitt 83 (c) (3) der Kongress beschlossen, dass die einzige Bestimmung des Wertpapiergesetzes, die die Besteuerung nach diesem Abschnitt verzögern würde, wäre Abschnitt 16 (b), mögliche Haftung für Insiderhandel nach Regel 10b -5 zum Beispiel nicht dazu führen, dass die nach § 83 steuerpflichtigen Vermögensgegenstände im Wesentlichen unverfallbar sind. Nach dem Urteil wird § 16 Buchstabe b durch einen Kauf oder Verkauf oder Verkauf und Kauf eines Wertpapiers innerhalb eines Zeitraums von weniger als sechs Monaten durch einen Offizier, Direktor oder über 10 Gesellschafter der Gesellschaft ausgelöst. Somit löst die Kombination des Kauf - und Verkaufsereignisses die Ziffer 16 (b) der Haftung aus. Rev. Rul. 2005-48 stellte fest, dass vor dem 1. Mai 1991 der Erwerb von Aktien als Ergebnis der Ausübung einer Option als Kauf für die Zwecke von Abschnitt 16 (b) angesehen wurde. So wurde die Sechsmonatsfrist nach § 16 Buchstabe b vom Zeitpunkt der Ausübung der Option an gemessen. Im Jahr 1991 wurde § 16 Buchstabe b geändert, um Optionen (und sonstige Derivate) mit demselben Status zu identifizieren, wie es die SEC anerkannte, dass derivative Wertpapiere funktional gleichbedeutend mit dem Besitz der zugrundeliegenden Beteiligungspapiere im Sinne von Abschnitt 16 Buchstabe b sind Wert der derivativen Wertpapiere ist eine Funktion des Wertes der zugrunde liegenden Aktiensicherung. So beginnt die Haltedauer von sechs Monaten nach § 16 Buchstabe b erst ab dem Zeitpunkt der Gewährung der Optionen und nicht erst, wenn sie ausgeübt werden. Urteil: Das Urteil ist zu dem Ergebnis gekommen, dass Abschnitt 16 Buchstabe b) 83 wie folgt: Werden zum Beispiel Aktien durch die Ausübung eines NQSO in einer nach Ziff. 83 unterliegen diese Aktien nicht der Haftung von § 16 (b), es sei denn, sie werden während des sechsmonatigen Zeitraums erworben, der am Tag der Gewährung beginnt. Selbst wenn ein Optionsnehmer eine Option ausübt und die zugrundeliegenden Aktien innerhalb von sechs Monaten nach dem Tag der Gewährung der Zuteilung verkauft, kann eine Haftungsfreistellung nach Ziffer 16 Buchstabe b unter anderen SEC-Regeln verfügbar sein. § 16 b) Die Haftung ist am 2. Juli 2005 abgelaufen (sechs Monate nach Erteilung der Optionen). Somit erlischt die Verpflichtung, bevor E seine Optionen ausgeübt hat, und die Anteile unterliegt keinem erheblichen Verzugsrisiko gemäß Ziff. 83 (c) (3) und Regs. Sek. 1,83-3 (j). Das Urteil entschied auch zwei weitere Fragen. Erstens sahen die Lock-up-Vereinbarungen und Insider-Handels-Compliance-Programme nicht vor, dass Es-Rechte einem erheblichen Verzugsrisiko unterliegen. Keiner der Aktien wurde auf irgendeine zukünftige Leistung konditioniert. Von wesentlichen Dienstleistungen. Zweitens waren hinsichtlich der Bewertung der Aktien die Übertragungsbeschränkungen, die auf den Verkäufen der Aktien ausgeübt wurden, Streichungsbeschränkungen. Daher mussten sie bei der Bewertung der Aktien, die über die Übungen erhalten wurden, ignoriert werden. Das Urteil brachte zur Kenntnis, dass es sich um dieselben Fragen handele, wie sie in den Urteilen Tanner, 117 TC 237 (2001), Affaire 65, FedAppx 508 (Fünfter Jahresbericht 2003) und in der angefochtenen Entscheidung stünden . Letter Rulings (TAMs) 200338010 und 200338011 sind zwei nahezu identische Entscheidungen, die Leitlinien für ISOs liefern. Die TAMs folgten einer sehr ähnlichen Logik zu Rev. Rul. 2005-48, und kam zu dem Schluss, dass Erträge für AMT-Zwecke am Ausübungstag (vorausgesetzt, dass sie mindestens sechs Monate nach dem Gewährungszeitpunkt liegt) erfasst werden. Unternehmensinhaber, die Aktienoptionen erhalten, können eingeschränkt werden, wenn sie den zugrunde liegenden Bestand verkaufen können. Diese Beschränkung kann eine Steuerbelastung begründen, wenn die Aktie im Zeitpunkt der Insolvenz des Anteilinhabers deutlich an Wert verliert. Die Schlussfolgerungen des Urteils und der beiden TAM sollten berücksichtigt werden. Das Finanzministerium beabsichtigt, 83 Bestimmungen, aus denen ausdrücklich die Bestände in Rev. Rul. 200548, aber noch keine Änderungen abgeschlossen sind. COPYRIGHT 2006 American Institute of CPAs Kein Teil dieses Artikels darf ohne die ausdrückliche schriftliche Genehmigung des Urheberrechtsinhabers vervielfältigt werden. Copyright 2006, Gale-Gruppe. Alle Rechte vorbehalten. Gale Group ist ein Unternehmen der Thomson Corporation.